Статистика М&А

СЛИЯНИЯ И ПОГЛОЩЕНИЯ - ИТОГИ 2020 ГОДА

РЫНОК M&A ПОКАЗАЛ РЕКОРДНОЕ ПАДЕНИЕ

Сумма сделок в 2020 году — $39680,5 млн

Число сделок — 466

Средняя стоимость сделки — $85,2 млн

(за вычетом крупнейшей — $41,3 млн)

В 2020 году рынок M&A с порогом $1 млн. существенно снизился по сравнению с предыдущим годом. Суммарная стоимость сделок сократилась на 28,8%, составив $39,68 млрд против $55,73 млрд годом ранее — это рекордное снижение объемов после падения 2014 года. При этом количество транзакций возросло: в 2020 году состоялось 466 сделок, а годом ранее — 421. Из-за падения курса рубля в рублевом выражении сумма сделок отчетного периода сократилась слабее — на 18,3% до 2,93 трлн руб. с 3,59 трлн руб. за 2019 год.

Активы при этом заметно потеряли в цене. Средняя стоимость сделки, за вычетом крупнейших, в годовом сравнении снизилась на 32,9% до $41,3 млн с $61,5 млн в 2019 году. Это самый низкий показатель за всю историю наблюдений.

Надо отметить, что существенная часть сделок года закрылась именно в декабре: 81 сделка на сумму $16,75 млрд. Это более 40% по объему и 17% по числу сделок от общего результата года.

За год произошло всего 6 сделок стоимостью выше $1 млрд. — в 2 раза меньше, чем в 2019 году, когда подобных сделок было зафиксировано 12. Однако общий объем данных сделок $20,7 млрд составил более половины всего рынка M&A 2020 года.

Крупнейшей транзакцией 2020 года стала сделка с участием госкомпании — обмен активами между «Роснефтью» и «Независимой нефтегазовой компанией» (ННК) Эдуарда Худайнатова за $11,1 млрд. Стоит заметить, стоимость этой сделки оказалась заметно выше рыночной. Ранее эксперты оценили сделку на сумму $5 млрд.

На втором месте по объемам оказалась дружественная сделка в информационных технологиях: мартовская продажа Антоном Черепенниковым «ИКС холдинга» Алишеру Усманову оценочно за $2,17 млрд (см. выпуск бюллетеня «Рынок слияний и поглощений», №265). На третьем месте — консолидация финской корпорацией Fortum 73,4%-ной доли в германском концерне Uniper, владеющем 83,73% российского ПАО «Юнипро» оценочно за $2 млрд (№265).

Доминирующую роль в 2020 играли активы в строительстве и девелопменте — 45,9% от общего числа сделок состоялись в этой отрасли. По мнению аналитиков AK&M, спрос на подобные активы снижаться не будет, несмотря на сокращение объемов. Причин для этого достаточно много, в том числе перевод жилищного строительства на проектное финансирование, которое постепенно вытесняет слабых игроков с рынка. 

Пандемия коронавируса COVID-19 продолжает оказывать существенное влияние на рынок. Многие компании отказались от запланированных ранее приобретений, направив свои ресурсы на поддержку уже существующих активов. При этом активность сократилась и на российском, и на общемировом рынке M&A.

Подробнее ...

БЮЛЛЕТЕНЬ «РЫНОК СЛИЯНИЙ И ПОГЛОЩЕНИЙ»

Выпуск №274 - M&A ИТОГИ ЗА 2020 ГОД

В бюллетене представлены:

- Рейтинг "M&A ТОП-30 /по итогам 2020 года/"

- подробное описание M&A процессов с российскими активами по всем отраслям экономики в 2020 году

- подробное описание 81 M&A-сделки с российским участием, совершенных в декабре 2020 года

- анализ трансграничных M&A сделок (с международным участием)

Объем выпуска — 171 стр.   Купить бюллетень

ПОДПИСКА НА БЮЛЛЕТЕНЬ «РЫНОК СЛИЯНИЙ И ПОГЛОЩЕНИЙ»

Бюллетень включает в себя уникальную подборку ежемесячной информацию о сделках по переходу контрольных и околоконтрольных пакетов акций/долей, намерениях участников рынка, выставляемых на продажу активах, прогнозные оценки спроса на рынке M&A.

Подробнее...

Рейтинг "М&А ТОП-30 2019"

Информационное агентство AK&M подготовило ежегодный рейтинг "M&A ТОП-30" сделок с российскими активами по итогам 2019 года, который представлен в специальном выпуске Бюллетеня "Рынок слияний и поглощений".

Специальный выпуск Бюллетеня бесплатно и в полном объеме может получить любая заинтересованная организация, отправив запрос в агентство по адресу ma@akm.ru. В запросе необходимо указать название организации, должность, ФИО и контактный телефон.

В выпуске представлены:

- Рейтинг "M&A ТОП-30 2019"

- Рейтинг "ТОП-10 участников рынка M&A" по итогам 2019 года по числу сделок

- Отраслевая сегментация M&A ТОП-30 2019

- Трансграничная активность M&A ТОП-30 2019

- Роль госкомпаний в M&A ТОП-30 2019.

Крупнейшей сделкой 2019 года стало майское слияние двух нефтегазовых компаний — Wintershall, принадлежащей немецкому концерну BASF, и Dea Deutsche Erdoel российского бизнесмена Михаила Фридмана оценочно за $7,18 млрд. (см. выпуск бюллетеня «Рынок слияний и поглощений», №255). Второе место заняла завершившаяся в июне продажа «Сбербанком России» своего дочернего банка в Турции Denizbank банку Emirates NBD за $5 млрд. (№256). Третья по величине сделка — приобретение американским инвестфондом Blackstone 99% в компании MagicLab, которой принадлежит один из крупнейших сервисов знакомств Badoo, у Андрея Андреева и ИХ «Финам» оценочно за $3 млрд., завершенная в ноябре (см. №261).

Суммарная стоимость крупнейших сделок M&A, заключенных в 2019 году, составила $42,3 млрд. По предварительным оценкам, общий объем сделок слияний и поглощений на российском рынке за 2019 год может составить около $58 млрд., соответственно, крупнейшие сделки заняли более 73% всего объема российского рынка M&A за год. При этом стоит отметить, что в 2018 году объем крупнейших 30 сделок составил $31,8 млрд. при общем объеме сделок в $42,3 млрд., — т.е. 75% от всего объема рынка M&A. Таким образом, обзор 30 крупнейших сделок может продемонстрировать качественный срез большинства основных тенденций, наблюдавшихся на рынке слияний и поглощений в 2019 году.

30 крупнейших сделок, заключенных в 2019 году, охватывают 12 отраслей. Лидером среди отраслей по объему стал ТЭК с пятью сделками общей стоимостью $11,51 млрд. (27,2% объема ТОП-30 сделок). А по числу сделок, вошедших в M&A ТОП-30, в лидеры вышел транспорт.

Рейтинг "M&A ТОП-30 2019"

* Оценочно

Самым активным участником рынка по количеству M&A-сделок, совершенных в 2019 году, стал ПАО «Банк ВТБ», который совершил в течение года 18 сделок. Банк поставил своей задачей создать вертикально-интегрированный «Объединенный зерновой холдинг», который соединит в себе ряд компаний по производству, хранению и транспортировке зерна. Второе и третье маста заняли ПАО "Ростелеком" и ПАО "Газпром". Замыкает список ТОП-10 участников рынка ГК «Ростех».

ЦЕНЫ СДЕЛОК M&A

Цены сделок M&A, а также непосредственные участники сделок представлены в полном объеме в БАЗЕ СДЕЛОК M&A.

База сделок M&A представляет собой таблицу в формате Excel и является бесплатным приложением Бюллетеня "Рынок слияний и поглощений" при оформлении подписки на год или полгода. Также возможно разовое приобретение базы.

Подробнее...