Kimberly-Clark Corp. заключила соглашение по приобретению Kenvue Inc. за $48.7 млрд для создания крупнейшей компании в сфере производства товаров медицинского назначения. Об этом сообщается в пресс-релизе Kimberly-Clark.
Сделка объединит 10 брендов, годовой объём продаж каждого из которых превышает $1 млрд, и позволит создать объединённую компанию с годовым чистым доходом в $32 млрд, в также стать второй компанией по производству товаров для здоровья после Procter&Gamble Co.
Kimberly-Clark намерена профинансировать сделку за счёт имеющихся денежных средств и новых займов, а также за счёт продажи международного бизнеса по производству салфеток за $3.4 млрд. JPMorgan Chase предоставит бридж-кредит в размере $7.7 млрд в рамках сделки.
Завершение сделки ожидается во второй половине 2026 года. J.P. Morgan Securities LLC выступает в качестве консультанта Kimberly-Clark, а Goldman Sachs & Co. LLC — советника Kenvue.
Сделка является значительным стратегическим этапом для Kimberly-Clark, которая переориентирует портфель на более быстрорастущие и высокорентабельные направления. Ранее компания продала контрольный пакет акций международного подразделения по производству салфеток и прекратила выпуск подгузников под частными торговыми марками, чтобы сосредоточиться на премиальных брендах.
После закрытия сделки объединённая компания столкнётся с прямой конкуренцией с Procter&Gamble, при этом бренды Kenvue Sudafed и Pepcid будут конкурировать с Pepto Bismol и Vicks от P&G, хотя P&G по-прежнему остаётся гораздо более крупной компанией по рыночной стоимости. В частности, Kimberly-Clark может использовать дистрибьюторскую сеть Kenvue в Индии.
Для Kenvue сделка открывает новые возможности после падения акций на 35% в мае 2023 года с учётом финансовых трудностей после отделения в 2023 году от Johnson&Johnson, которая продала оставшуюся долю в Kenvue и не участвует в сделке.
В последнее время акции Kenvue оказались под давлением из-за необоснованных заявлений президента Дональда Трампа относительно негативного воздействия активного ингредиента Tylenol во время беременности. Компания и медицинские эксперты категорически опровергают эти заявления.
Kimberly-Clark — американская корпорация по производству продукции для здравоохранения, личной, профессиональной и промышленной гигиены под брендами Huggies, Kleenex, Kotex, Scott, Kimcare, Wypall, Kimtech, KleenGuard. Штаб-квартира находится в Далласе (штат Техас).
Kenvue Inc. — одна из крупнейших компаний по производству товаров медицинского назначения. В ассортимент продукции, выпускаемой Kenvue, входят кремы Neutrogena, пластыри Band-Aid, ополаскиватель для полости рта Listerine, аналог парацетамола Tylenol и серия продуктов для детей Johnson’s Baby. Штаб-квартира находится в городе Саммит (штат Нью-Джерси).
Читайте также в нашем Telegram-канале «Слияния и поглощения. AK&M».
